Klasik Dolar Endeksi (DXY), ABD–İran arasında yeniden başlayan diplomatik temasların güvenli liman talebini azaltmasıyla birlikte 98,25 civarında yatay bir görünüm sergiliyor. İran’ın Hürmüz Boğazı’nı yeniden açma karşılığında ablukanın kaldırılmasını içeren yeni bir teklif sunduğu belirtilirken, nükleer program üzerindeki anlaşmazlıklar sürecin en büyük belirsizlik unsuru olmaya devam ediyor. Bu nedenle piyasalar jeopolitik riskleri tamamen fiyat dışına itmiş değil.
Öte yandan yatırımcıların ana odağı Fed toplantısına çevrilmiş durumda. Faizlerin sabit tutulması beklense de, Jerome Powell’ın son toplantılarından birini yapıyor olabileceği ihtimali piyasada ekstra dikkat yaratıyor. Ayrıca Kevin Warsh’un para politikası bağımsızlığına yönelik açıklamaları ve diğer büyük merkez bankalarının faiz kararları da DXY üzerinde belirleyici olmaya devam ediyor.
Teknik açıdan bakıldığında, DXY’de 98,90–98,60 bandı kritik bir kontrol bölgesi konumunda bulunuyor. Bu bölge altında kalıcılığın devam etmesi halinde yukarı yönlü momentum zayıflayabilir ve 95,80 seviyesine doğru geri çekilme ihtimali gündemde kalabilir. Buna karşılık endeksin yeniden 99,12–98,60 bölgesi üzerine yerleşmesi, görünümü dengeleyerek 101 seviyesinin yeniden hedef haline gelmesini sağlayabilir.
EURUSD Analizi: Euro Güç Kazanıyor mu?
EURUSD paritesi gün içinde yaklaşık %0,04 yükseliş ile pozitif bölgede seyrediyor. Paritede 1,1660–1,1700 bölgesi kısa vadeli yön tayini açısından kritik önem taşıyor. Bu bölge üzerinde kalıcılık sağlanması halinde yukarı yönlü hareketin ivme kazanarak 1,1925 seviyesine doğru genişleme potansiyeli oluşabilir.
Buna karşılık 1,1660–1,1700 bandının altına geçilmesi durumunda satış baskısının artabileceği ve 1,1575 seviyesine doğru daha derin geri çekilmelerin gündeme gelebileceği değerlendiriliyor.
Günün önemli seviyesi: 1,1660–1,1700
GBPUSD Analizi: Sterlin Dolar Karşısında Güçlü Duruyor
GBPUSD paritesi gün içinde yaklaşık %0,06 yükselişle pozitif seyrini koruyor. Paritenin 1,3490–1,3440 bandı üzerinde tutunması, yükseliş isteğinin devamı açısından önemli bir eşik olmaya devam ediyor. Bu bölge üzerinde kalıcılık sürdüğü sürece 1,3640 seviyesi hedef olarak öne çıkabilir.
Olası geri çekilmelerde ise 1,3490–1,3440 bandının kırılması, satış baskısını artırarak 1,3320 seviyesine doğru düşüş riskini gündeme taşıyabilir.
Günün önemli seviyesi: 1,3490–1,3440
USDTRY Analizi: Kurda Yükseliş Eğilimi Sürüyor
Haftanın ikinci işlem gününde DXY sınırlı bir yükselişle 97,40–98,25 bandının üst sınırına yakın fiyatlanmaya devam ediyor. DXY’nin 95,55–100,35 arasındaki orta vadeli geniş bantta üst bölgeye yönelme ihtimali masada kalırken, bu hareketin güçlenip güçlenmeyeceği açısından BoJ sonrası piyasa reaksiyonu ve Fed-ECB-BoE toplantıları belirleyici olacaktır.
Gelişmekte olan ülke para birimlerinden oluşan EM FX sepetinde dolar karşısında performans ayrışması sürerken, Türk Lirası zayıf tarafta kalmaya devam ediyor. USDTRY kuru raporun hazırlandığı saat itibarıyla 45,03 seviyesine yakın seyrediyor.
Teknik açıdan kısa vadede 144 periyotluk ortalama 44,68 ve Envelope alt bandı 44,84 seviyesi kritik destek konumunda. Kurun bu bölge üzerinde kalması halinde pozitif eğilimini koruyarak Envelope üst bandı olan 45,20 seviyesine doğru hareket alanı oluşturması mümkün. Özellikle 44,96 üzerinde kalıcılık sağlanması, yükseliş görünümünü güçlendirebilir. Aksi durumda kurun referans bölgelere doğru tepki vermesi gündeme gelebilir ancak TL lehine güçlü bir haber akışı gelmedikçe trendin yukarı yönlü kalabileceği unutulmamalıdır.
Günün önemli seviyesi: 44,84 ve 44,96
XAUUSD (Ons Altın) Analizi: Jeopolitik Riskler Fiyatı İki Yöne Çekiyor
ABD–İran hattında yeniden başlayan diplomatik temaslar kısa vadede piyasalarda iyimserlik yaratsa da, Hürmüz Boğazı’na yönelik belirsizlikler enerji fiyatları üzerinden enflasyon baskısını canlı tutuyor. Bu durum altın üzerinde iki yönlü etki oluşturuyor. Bir yandan jeopolitik riskler güvenli liman talebini desteklerken, diğer yandan yükselen enerji maliyetleri faiz beklentilerini yukarı çekerek altın fiyatları üzerinde baskı yaratabiliyor.
Teknik tarafta ons altın 34 periyotluk üstel Envelope ve 4772 seviyesi altında fiyatlanmaya devam ediyor. Bu bölge altında kalıcılık sürerse satış baskısının 4600 seviyesine doğru derinleşmesi beklenebilir. Alternatif senaryoda ise 4772 üzerinde oluşacak 4 saatlik kapanış, görünümü yeniden pozitif tarafa çevirebilir ve 4855 seviyesi gündeme gelebilir.
Günün önemli seviyesi: 4772 ve 4600
XAGUSD (Gümüş) Analizi: Sert Hareketler Devam Ediyor
Gümüş, hem değerli metal hem de sanayi metali olması nedeniyle ekonomik gelişmelere altından daha sert tepki verebiliyor. ABD–İran hattındaki diplomatik gelişmeler büyüme beklentilerini destekleyerek gümüşte yukarı yönlü potansiyel oluştururken, faiz beklentilerinin artması zaman zaman bu yükselişi sınırlıyor.
Teknik açıdan 34 periyotluk Envelope ve 77,60 seviyesi altında kalan gümüşte kısa vadeli satış baskısı sürüyor. İlk destek 73,50 olarak izlenirken, bu seviyenin altında gerçekleşecek 4 saatlik kapanışlar düşüşü 68,88–70,40 bandına doğru derinleştirebilir. Alternatif senaryoda 77,60 üzerindeki kapanışlar toparlanmayı destekleyerek 80,73 seviyesini gündeme taşıyabilir.
Günün önemli seviyesi: 77,60 ve 73,50
GAUTRY (Gram Altın) Analizi: Kur Etkisi Belirleyici Olmaya Devam Ediyor
Gram altın tarafında küresel risk algısına ek olarak kur hareketleri ana belirleyici olmaya devam ediyor. ABD–İran gerilimine ilişkin diplomatik girişimler risk iştahını desteklese de, enerji fiyatlarındaki oynaklık ve enflasyon beklentileri gram altındaki geri çekilmeleri sınırlıyor. İç piyasada sıkı para politikası ve faiz ortamı yükselişlerin daha kontrollü olmasına neden olurken, USDTRY tarafındaki seyir gram altının yönünü belirlemeyi sürdürüyor.
Teknik görünümde gram altın 34 periyotluk Envelope ve 6864 seviyesi altında kalmaya devam ediyor. Bu durum kısa vadede satış baskısının sürdüğüne işaret ediyor. 6730 seviyesi zaman zaman tutunma bölgesi olarak çalışsa da, bu seviyenin altında kalıcılık sağlanması halinde fiyatın 6553–6620 bandına doğru geri çekilme ihtimali artabilir. Alternatif senaryoda 6864 üzerindeki 4 saatlik kapanışlar toparlanmayı destekleyerek 6958 seviyesini gündeme getirebilir.
Günün önemli seviyesi: 6864 ve 6730
Ham Petrol Analizi: Hürmüz Boğazı Riski Fiyatı Destekliyor
Petrol vadeli işlemleri Salı günü Asya seansında yukarı yönlü görünümünü koruyor. İran’ın ABD’ye sunduğu teklifin ABD tarafından doğrulanması ve Trump ekibinin bu konuda görüşmeler yürüttüğünün açıklanması piyasada dikkat çekti. Ancak ABD’nin teklife şüpheyle yaklaşması ve önümüzdeki günlerde karşı teklif hazırlığında olması belirsizliği canlı tutuyor. İran’ın nükleer programı ise ana tartışma konusu olmaya devam ediyor.
Bu süreçte Hürmüz Boğazı’nın kapalı kalma ihtimali petrol fiyatları için en kritik risk unsuru olarak öne çıkıyor.
Teknik olarak fiyat 96,00–97,00 desteği üzerinde kaldığı sürece yukarı yönlü görünüm korunabilir. Bu senaryoda 100,00 ve 102,00 seviyeleri hedeflenebilir. Aşağı yönlü senaryoda ise 96,00 desteğinin kırılması ve saatlik kapanışların gelmesi halinde 94,00 ve 92,00 seviyeleri gündeme gelebilir.
Günün önemli seviyesi: 96,00 – 97,00
Brent Petrol Analizi: Yükseliş Trendinde Kritik Destek Bölgesi
Brent petrol tarafında da görünüm ham petrolle paralel şekilde yukarı yönlü kalmayı sürdürüyor. ABD–İran görüşmeleri ve Hürmüz Boğazı belirsizliği fiyatları destekleyen ana unsur konumunda.
Teknik görünümde Brent fiyatlamaları 101,00–102,00 desteği üzerinde kaldığı sürece yukarı yönlü senaryo güçlü kalabilir. Bu durumda 104,00 ve 106,00 seviyeleri hedeflenebilir. Aksi durumda 101,00 desteğinin kırılması ve saatlik kapanışların gelmesi halinde 100,00 ve 98,00 seviyeleri gündeme gelebilir.
Günün önemli seviyesi: 101,00 – 102,00
Doğal Gaz (NGAS) Analizi: Stoklar Yükseliyor, Baskı Devam Ediyor
ABD doğal gaz vadeli işlemleri, yükselen stoklar ve ılımlı hava koşulları nedeniyle toparlanma çabası sonrası yeniden baskı altında kaldı. Stokların mevsim normallerinin yaklaşık %8 üzerinde olması, arz tarafındaki rahatlığın devam ettiğini gösteriyor. Ayrıca Mayıs başına kadar beklenen ılımlı hava koşulları, ısınma talebinin azalmasıyla fiyatları baskılamayı sürdürüyor.
Teknik açıdan fiyat 2,730–2,760 direnci altında kaldığı sürece aşağı yönlü görünüm öne çıkıyor. Bu senaryoda 2,700 ve 2,670 seviyeleri hedeflenebilir. Yukarı yönlü toparlanma için ise 2,730–2,760 bölgesi üzerinde saatlik kapanışlar gerekli olacaktır. Böyle bir durumda 2,800 ve 2,840 seviyeleri gündeme gelebilir.
Günün önemli seviyesi: 2,730 – 2,760
NAS100 Analizi: Rekor Bölgesinde Güçlü Görünüm Sürüyor
Jeopolitik risk algısı devam ederken, Fed beyanatı ve yaklaşan büyük teknoloji bilançoları öncesinde NASDAQ100 endeksi rekor seviyelere yakın fiyatlanmayı sürdürüyor. İran’ın ABD’ye yeni teklif sunması sonrası diplomatik süreç takip edilirken, ABD’nin temkinli yaklaşımı belirsizliği canlı tutuyor. Hürmüz Boğazı riskinin devam etmesi de piyasaların temkinli kalmasına neden oluyor.
Teknik görünümde NAS100 endeksi 4 saatlik grafikte takip edilen göstergelerin üzerinde işlem görüyor. Endeks 27133–27300 bandı üzerinde kaldığı sürece yukarı yönlü momentum korunabilir. Bu senaryoda 27540 ve 27850 seviyeleri gündeme gelebilir. Özellikle 27540 seviyesinin göstereceği reaksiyon, yükseliş trendinin devamı açısından kritik olacaktır.
Alternatif senaryoda 27133–27300 bandı altında kalıcılık sağlanması halinde 26900 ve 26750 desteklerine doğru geri çekilmeler görülebilir.
Günün önemli seviyesi: 27133 – 27300
Piyasalar Fed ve Jeopolitik Başlıklara Odaklanmış Durumda
Genel piyasa görünümünde Fed toplantısı ve Powell’ın vereceği mesajlar ana belirleyici faktör olmaya devam ediyor. Jeopolitik tarafta ABD–İran görüşmeleri risk algısını kısmen dengelese de Hürmüz Boğazı belirsizliği özellikle petrol ve altın fiyatlamaları üzerinde etkisini sürdürüyor. Teknik görünümde DXY tarafında 98,60 bölgesi kritik kontrol alanı olarak izlenirken, EURUSD ve GBPUSD’de ana destek bölgeleri trendin korunması açısından belirleyici konumda bulunuyor. USDTRY’de 44,96 üzeri fiyatlamalar yukarı yönlü eğilimi desteklerken, ons altın ve gümüş tarafında belirlenen kritik seviyeler kırılmadan net yön oluşması zor görünüyor. Endekslerde ise NAS100 ve SP500 rekor seviyelere yakın kalmayı sürdürürken, kritik destek bölgeleri üzerinde tutunma devam ettiği sürece yükseliş beklentisi korunabilir.
