Küresel Piyasalarda İran Anlaşması İyimserliği Ön Planda

Küresel piyasalarda haftanın ilk işlem gününde risk iştahındaki toparlanma dikkat çekiyor. ABD ile İran arasında Hürmüz Boğazı’nın yeniden açılmasına yönelik anlaşma ihtimalinin güçlenmesi, enerji piyasalarında sert geri çekilmeleri beraberinde getirirken, küresel hisse senedi endeksleri yeniden tarihi zirvelere yaklaşmış durumda. Petrol fiyatlarının haftaya yüzde 5’in üzerinde kayıpla başlaması, enflasyon baskılarının hafifleyebileceği beklentisini güçlendirirken, tahvil faizlerinde de geri çekilmeler izlendi. Güvenli liman tarafında ise altın ve gümüşte toparlanma eğilimi dikkat çekiyor.

ABD’li yetkililer, İran ile müzakerelerde önemli ilerleme sağlandığını belirtirken, özellikle Hürmüz Boğazı’nın yeniden açılması, İran’ın dondurulmuş varlıklarının serbest bırakılması ve nükleer program konusunda yeni düzenlemelerin masada olduğu ifade edildi. Buna karşın İran basını, bazı kritik maddelerde uzlaşı sağlanamaması halinde taslak anlaşmanın başarısız olabileceğine yönelik uyarılarda bulunuyor. ABD Başkanı Donald Trump ise resmi anlaşma sağlanana kadar bölgedeki mevcut ablukanın devam edeceğini belirterek temkinli mesajlar vermeyi sürdürüyor.

ABD piyasaları bugün Anma Günü nedeniyle kapalı olacak. Bu nedenle küresel piyasalarda işlem hacimlerinin görece düşük seyretmesi beklenirken, yatırımcıların odağı hafta içerisinde açıklanacak olan ABD PCE enflasyon verisine çevrilmiş durumda. Söz konusu veri, Fed’in faiz patikasına ilişkin beklentiler açısından kritik önem taşımayı sürdürüyor.

Klasik Dolar Endeksi tarafında son dönemde görülen yükselişin ardından sınırlı geri çekilmeler dikkat çekiyor. ABD ile İran arasında anlaşma sağlanabileceğine yönelik iyimserlik ve enerji fiyatlarındaki düşüş, dolar üzerindeki güvenli liman talebini bir miktar zayıflatmış durumda. Teknik görünümde ise 98,90 – 98,60 bölgesi kısa vadeli yön açısından kritik önem taşıyor. Bu bölge üzerinde kalıcılığın sürmesi halinde toparlanma eğiliminin yeniden güç kazanabileceği ve dolar endeksinin 101 seviyesine doğru hareket alanı oluşturabileceği değerlendiriliyor. Olası geri çekilmelerde ise 98,60 altında baskının artması durumunda 95,80 bölgesine yönelik düzeltme hareketi gündeme gelebilir.

EURUSD paritesinde kısa vadeli negatif görünüm korunuyor. Paritenin 1,1670 – 1,1625 bölgesi altında kalıcılık sağlaması halinde satış baskısının derinleşerek 1,1575 seviyesine doğru geri çekilmeyi destekleyebileceği değerlendiriliyor. Buna karşın ilgili bölge üzerinde yeniden kalıcılık sağlanması durumunda paritede tepki alımlarının güç kazanabileceği ve 1,1925 seviyesine doğru toparlanma eğiliminin oluşabileceği öngörülüyor.

GBPUSD paritesinde de benzer şekilde kısa vadeli baskılı görünüm devam ediyor. 1,3530 – 1,3480 bölgesi altında fiyatlamaların sürmesi halinde aşağı yönlü hareketlerin 1,3125 seviyesine doğru derinleşebileceği düşünülüyor. Olası toparlanmalarda ise ilgili direnç bölgesi üzerindeki fiyatlamalar kısa vadeli görünüm açısından belirleyici olmaya devam edecek.

USDTRY kurunda yukarı yönlü eğilim korunuyor. Teknik göstergeler kurun kısa vadede pozitif görünümünü sürdürmek istediğine işaret ederken, 45,63 seviyesi üzerindeki fiyatlamaların devamı halinde yukarı yönlü hareketlerin güç kazanabileceği değerlendiriliyor. Olası geri çekilmelerde ise 45,30 bölgesi önemli destek konumunda bulunuyor. TL tarafında güçlü bir haber akışı oluşmadığı sürece genel yükseliş trendinin korunabileceği düşünülüyor.

Ons altında jeopolitik risklerin tamamen ortadan kalkmamış olması ve tahvil faizlerindeki geri çekilme, değerli metallere olan talebi desteklemeye devam ediyor. Teknik görünümde 4575 seviyesi kısa vadeli yön açısından kritik önem taşıyor. Bu seviye altında satış baskısının devam etmesi halinde 4455 ve ardından 4300 seviyelerine doğru geri çekilmeler gündeme gelebilir. Alternatif senaryoda ise 4575 üzerinde oluşabilecek dört saatlik kapanışlar, yeniden yukarı yönlü toparlanmayı destekleyebilir.

Gümüş tarafında da benzer şekilde kararsız ancak toparlanma isteğinin korunduğu bir görünüm dikkat çekiyor. 78,10 – 79,30 bölgesi altında baskı sürerken, aşağıda 74,90 – 76,00 bandı kritik destek alanı olarak izleniyor. Bu bölge altında oluşabilecek kapanışlar satış baskısını hızlandırabilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise yeniden 81,58 bölgesi gündeme gelebilir.

Gram altın tarafında ise ons altındaki toparlanma ve kurdaki yukarı yönlü hareket destekleyici olmaya devam ediyor. Ancak kısa vadeli görünümde 6730 seviyesi altında baskılı görünüm korunuyor. Bu bölge altında kalıcılığın sürmesi halinde 6540 – 6600 bandı ve ardından 6410 seviyesi yeniden gündeme gelebilir. Olası yükselişlerde ise 6730 üzerinde oluşabilecek kapanışlar kısa vadeli görünümü pozitife çevirebilir.

Petrol piyasalarında haftanın en dikkat çekici hareketi sert geri çekilme oldu. ABD ile İran arasında anlaşmaya yaklaşılması ve Hürmüz Boğazı’nın yeniden açılabileceği beklentisi, arz endişelerini önemli ölçüde azaltmış durumda. Ham petrol tarafında 93,00 – 94,00 bölgesi altında kalıcılık sürdükçe aşağı yönlü baskının devam edebileceği ve 90,00 ile 88,00 seviyelerinin gündeme gelebileceği değerlendiriliyor. Brent petrol tarafında ise 97,00 – 98,00 bölgesi kritik direnç alanı olmaya devam ediyor.

Doğal gaz fiyatlarında ise stok artışları ve LNG tesislerindeki bakım çalışmaları baskı oluştururken, sıcak hava beklentileri düşüşleri sınırlamaya devam ediyor. 2,980 – 3,030 bölgesi kısa vadeli yön tayini açısından kritik görünümünü koruyor.

ABD endeksleri tarafında ise risk iştahındaki toparlanma yeniden teknoloji hisseleri öncülüğünde güç kazanıyor. NASDAQ100 endeksinde 29250 – 29480 bölgesi üzerinde kalıcılığın sürmesi halinde yükseliş eğiliminin devam ederek 30000 ve 30300 seviyelerine doğru hareket alanı oluşturabileceği değerlendiriliyor. S&P500 tarafında ise 7426 – 7495 bölgesi üzerinde pozitif görünüm korunurken, yukarı yönlü hareketlerde 7600 ve 7660 seviyeleri takip ediliyor.

Dow Jones endeksinde 50300 – 50600 bölgesi üzerinde yükseliş eğilimi korunurken, Alman DAX endeksi küresel risk iştahındaki toparlanmanın desteğiyle güçlü görünümünü sürdürüyor. Avrupa piyasalarında jeopolitik tansiyonun azalması ve enerji fiyatlarındaki geri çekilme, özellikle sanayi ve ihracat odaklı şirket hisselerine destek sağlamaya devam ediyor.

Küresel piyasalarda kısa vadede ana gündem maddesi olmaya devam eden ABD – İran görüşmeleri, enerji fiyatlarının yönü ve Fed’in faiz patikasına ilişkin beklentiler, önümüzdeki süreçte risk iştahının seyri açısından belirleyici olmayı sürdürecek gibi görünüyor.